【中國幕墻網01月04日消息 記者kiko】屋漏偏逢連夜雨，全球性經濟衰退讓中國的經濟增長突然失速，而對外依存度較高的中小企業(yè)更是率先感受到了寒冬的蕭瑟，面對成本的快速上升和訂單同樣迅速的下降，企業(yè)該如何應對？在經歷了十多年的快速發(fā)展之后，廣大中小企業(yè)正面臨一場大考。
中小企業(yè)生存現狀堪憂 中小企業(yè)的倒閉風潮正在襲來。統(tǒng)計信息顯示，2008年上半年全國6.7萬家規(guī)模以上中小企業(yè)倒閉，僅浙江就有1.2萬多家中小企業(yè)黯然地退出歷史舞臺。
中小企業(yè)營運資金對外依存度一般較高，資金問題嚴重影響其持續(xù)經營的能力。建設銀行研究部總經理郭世坤表示，由于我國一些小企業(yè)市場競爭力較弱，加之今年受到國際市場需求減弱、勞動力成本上升、人民幣升值和融資困難等因素的多重影響，其生產經營面臨著嚴峻的挑戰(zhàn)。
同時，營運資金緊張降低了小企業(yè)的抗風險能力。一是成本上升導致生產與銷售占用資金增加，小企業(yè)需要更多的營運資金維持企業(yè)運行。二是企業(yè)之間的應付款項有所上升，降低了資金周轉的效率。三是銀行受到貸款規(guī)模的限制，使大型企業(yè)的貸款投放對小企業(yè)產生一定的擠出效應，增加了小企業(yè)融資的難度。四是小企業(yè)關聯(lián)擔保問題日益嚴重，一家企業(yè)出現問題可能會危及其他企業(yè)的償債能力。
在采訪中，一位小企業(yè)主對記者直言，目前小企業(yè)的活力幾近“冰點”，不管是上半年的經濟過熱還是下半年的通縮預期，小企業(yè)一直在做著艱難的自我救贖，而信貸資金也成為不少小企業(yè)的救命稻草。在正常融資需求無法得到滿足時，有些小企業(yè)主不得不忍受地下金融高利貸拆借的盤剝。
公說公有理 婆說婆有理
一邊是小企業(yè)生存發(fā)展的步履維艱，一邊是我國中小企業(yè)在國民經濟中的地位日益提升。有資料顯示，“十五”期間，我國規(guī)模以上工業(yè)中小企業(yè)的增加值年均增長達28%，已經占國民生產總值的60%左右。目前，我國中小企業(yè)提供的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位占全部就業(yè)崗位的75%以上，并在技術創(chuàng)新、滿足城鄉(xiāng)人民生活品供給、平衡國內外貿易等方面都發(fā)揮著十分重要的作用。但是小企業(yè)融資的“冷”卻和其在國民經濟中的重要作用顯得有些格格不入。
根據銀監(jiān)會公布的數據顯示，上半年五家大型銀行標準小企業(yè)貸款合計凈增89億，增幅1.52%。但是與中小企業(yè)發(fā)展的融資需求相比，中小企業(yè)貸款工作仍然存在較大差距，主要銀行業(yè)金融機構中小企業(yè)貸款占各項貸款金額目前僅14.7%。
郭世坤表示，中小企業(yè)生存現狀堪憂與其所面臨的融資瓶頸問題息息相關。融資渠道窄，貸款困難是中小企業(yè)亟待突破的瓶頸。由于現階段我國資本市場不完善，融資渠道單一，商業(yè)銀行貸款仍舊是目前中小企業(yè)最重要的融資來源。但是目前中小企業(yè)要從銀行獲得資金，由于沒有相應資質和抵押物很困難。不少企業(yè)希望通過擔保解決融資難，但擔保門檻比銀行直接放貸更高。即使在經濟發(fā)達的廣東和浙江，實際擁有抵押物的中小企業(yè)比例不到10%。
在采訪中，不少中小企業(yè)主認為，商業(yè)銀行在對中小企業(yè)進行貸款授信時，存在嚴重的信用歧視。但是商業(yè)銀行人士對此并不認同，“問題出在小企業(yè)自身”，部分中小企業(yè)在自有資金并不充裕的情況下，單純依靠銀行信貸資金或其他非信貸融資盲目擴張，致使資金鏈常常處于緊繃狀態(tài)，沒有預留足夠余地和彈性；部分中小企業(yè)甚至采取各種手段規(guī)避銀行對信貸資金的有效監(jiān)管，短貸長投將流動性貸款固化，從而喪失了流動性。如果受到經營環(huán)境變化和突發(fā)性事件沖擊，中小企業(yè)瀕臨破產邊緣，這將給銀行信貸資產安全帶來極大風險。
可見，信用風險與融資歧視成了中小企業(yè)與銀行之間互相指責的理由。中小企業(yè)認為銀行對自已有信用歧視而造成了融資困境，而去尋求高息民間資本來解決資金問題，往往是飲鴆止渴。而銀行基于綜合收益率和金融風險防范的雙重考慮，在金融資源配置的結構性調整中自然傾向放棄對中小企業(yè)的政策傾斜，選擇壓縮中小企業(yè)信貸投放規(guī)模。
創(chuàng)新助力小企業(yè)融資
如何解決中小企業(yè)融資困境是一個世界性的難題，以國外的經驗看，發(fā)展多層次的金融服務體系，可以有效緩解小企業(yè)信貸資金緊張的局面。
來自監(jiān)管機構的專家向記者表示，一方面，必須讓中小企業(yè)感受到自身信用的提升能帶來更多的金融資源，獲得更多的融資機會，才能更積極的加強內外部信用管理建設。另一方面，商業(yè)銀行需要在原有傳統(tǒng)的金融服務基礎上，發(fā)展并創(chuàng)新中小企業(yè)貿易融資手段和信貸產品，提高中小企業(yè)貸款覆蓋率。
目前針對中小企業(yè)融資難題，在積極拓寬間接融資渠道的同時，政府也在通過一系列的政策創(chuàng)新助力中小企業(yè)融資，央行和銀監(jiān)會聯(lián)合發(fā)布《小額貸款公司試點指導意見》，允許自然人、企業(yè)法人和其他社會組織投資設立小額貸款公司，允許一些上市公司涉水小額信貸，參股小額貸款公司。這既有利于將地下金融陽光化，也可以有效解決中小企業(yè)融資難問題。
據監(jiān)管部門提供的數據顯示，今年三季度末銀行業(yè)金融機構對小企業(yè)授信戶數398.8萬戶，較年初增加40.8萬戶，增長11.4%，較去年同期增長16.7%；戶均授信余額48.3萬元，較去年同期下降了1.5萬元，小額零售化特征更趨明顯。而對小企業(yè)表內外授信總額19258億元，較年初增加1440億元，增長8%；小企業(yè)貸款余額17980億元，較年初增長9.4%。從江浙等出口導向型中小企業(yè)較為集中的區(qū)域看，浙江省銀行業(yè)金融機構共增加信貸計劃477億元；江蘇省法人金融機構調增330億元信貸規(guī)模用于支持中小企業(yè)。上述數據表明，雖然受金融危機影響，但是中小企業(yè)授信不僅沒有減少，力度反而有所加大，年中一系列政策組合發(fā)揮了積極作用。
由于商業(yè)銀行競爭日益激烈，不少股份制商業(yè)銀行已經將發(fā)展中小企業(yè)融資作為新的利潤增長點。一直以來，抵押不足是制約小企業(yè)融資的瓶頸。但是今年來，商業(yè)銀行正在積極創(chuàng)新?lián)７绞剑纬闪硕喾N適合小企業(yè)融資的創(chuàng)新產品。例如，交通銀行推出了對商標權與專利權質押貸款、文化創(chuàng)意產業(yè)版權質押貸款，多方聯(lián)保貸款，對優(yōu)質小企業(yè)推出的財富融資速貸通，而北京銀行則通過建立綠色審批通道、組建專業(yè)團隊、建立特色品牌和創(chuàng)新產品體系，實現對科技型中小企業(yè)的專業(yè)化服務，進一步做實、做精中小企業(yè)信用貸款產品。
而據發(fā)改委財政金融司副司長曹文煉稱，發(fā)改委推進中小企業(yè)發(fā)行債券的積極性非常高。同時發(fā)改委還在考慮成立中小企業(yè)擔保基金，以鼓勵債券投資和發(fā)行。【完】
